来自 股票60分钟k线战法 2017-12-02 10:17 的文章

金融工程研究:量化视角下的缠论初步解析

  缠论是一种择时类的技术理论,借助数学中的形态分类方法和物理中的动力学理论来解释市场走势。以市场走势中的K 线图为基础,通过包含关系处理后,分辨出走势图中的分型(顶分型和底分型),根据分型划分出笔,再由笔构造出线段,再根据线段确立走势中枢,继而判别走势类型,通过分析走势中枢的位次,结合动力学部分的背驰及区间套,综合确定第一、二和三类买卖点。

  根据形态学的方法,可按如下循序逐进的线路对市场走势进行分类:K 线;笔线;走势类型。本研究的第二部分对缠论原文的包含关系、分型和笔等基本概念通过图文并茂的方式呈现,对于线段的终止和延伸的判别,本部分详细的阐述了缠论原文中提出的按照特征序列来划分线段的方法,同时对于走势中枢的延伸、新生和扩展都进行画图清晰示例。走势类型中的盘整和趋势也都通过图例展示。

  根据形态学分类完成之后,下一步的工作就在于根据这些形态确定买卖点。缠论的买卖点系统建立在走势中枢的基础之上,并涉及到走势中枢的区间位置和动力学中的背驰等概念。本部分也详细阐述了根据MACD 指标判别最后一个中枢背驰点的方法,同时也说明了一些其他的背驰判别方法,如均线相交面积背驰方法和黄白线运行位置方法。根据缠论方法,可通过趋势背驰可以找出第一类买卖点,随即找到第二类买卖点,而根据盘整背驰和对应线段和中枢的位置则可找到第三类买卖点。

  本部分主要呈现通过编程实现缠论方法量化的结果。具体是以一段上证指数5 分钟级别的市场走势为例子,选择的时间区间约为:2015 年12 月17 日14 点30 分至2016 年5 月10 日14 点55 分,按照缠论原文基本概念的定义,通过算法处理包含关系,识别分型、笔、线段、走势中枢等形态,实现对市场走势进行完全分类,判断背驰,并找出相应的买卖点位置。

  缠论的理论堪称完美,在完成形态分类的基础上只需按照买卖规则机械操作,但在实际操作中还是会遇到一些不明确之处,比如非标准背驰的判别、最后一个中枢的位置确定等。